Selama dekade terakhir, Network International yang berbasis di Dubai telah menjadi salah satu pemroses pembayaran dominan di Timur Tengah dan Afrika, sebagian berkat A pasangan dari Akuisisi.
Namun, banyak petahana besar dapat menjadi mangsa inovasi lebih lambat, membuka pintu untuk startup yang lebih kecil dan lebih cepat. Perkembangan terbaru adalah Praktikfintech yang didirikan pada tahun 2022 oleh Hiddy Fucry, mantan direktur pelaksana di Network, bersama dengan eksekutif ex-network lainnya Hamish Houston.
Fintech, yang telah mengumpulkan $ 6 juta dalam pendanaan benih, sedang membangun infrastruktur untuk bank dan fintech, menawarkan berbagai solusi pembayaran lokal, dari kartu hingga dompet hingga pembayaran real-time.
Sebelum meluncurkan ENZA, para pendiri mengelola penerimaan global, pemrosesan, dan departemen keuangan konsumen di Network International. Sementara Network sedang membangun jaringan pembayaran yang kuat di Timur Tengah dan Afrika, terutama berfokus pada sisi penerimaan, mereka merasakan kesenjangan besar dalam menciptakan solusi komprehensif untuk bank dan fintech, terutama di Afrika.
Ketika tidak ada pihak yang dapat menemukan keselarasan dengan Network, mereka mengundurkan diri untuk memulai Enza, yang secara resmi diluncurkan pada Januari 2023.
“Divergence kami mendorong kami untuk mengambil langkah mundur dan memikirkan kembali cara mengatasi kebutuhan yang kurang terlayani ini di pasar,” kata CEO Fekry kepada TechCrunch.
Para pendiri Enza mengatakan mereka telah membangun perusahaan menggunakan pelajaran dari waktu mereka di Network International dan anak perusahaannya, DPO Group. Tetapi tidak seperti perusahaan -perusahaan itu, yang sebagian besar berfokus pada penerimaan kartu dan memperoleh pedagang, Enza mengambil pendekatan yang lebih luas, melayani kedua sisi transaksi.
Platform ENZA dirancang untuk bank dan fintech di sisi penerbit, dan UKM dan pedagang di sisi penerimaan. Startup ini awalnya menargetkan Mesir, Nigeria, dan Afrika Selatan, tiga pasar keuangan terbesar di benua ini.
Penerimaan Pembayaran ke Skala Fintech yang Lebih Luas
Pembayaran seringkali merupakan titik masuk pertama ke keuangan formal untuk jutaan usaha kecil yang kurang terlayani atau tidak memiliki rekening bank di seluruh Afrika. Enza ingin membantu bisnis ini menerima pembayaran secara langsung dan online dengan sedikit atau tanpa biaya-strategi yang menurutnya akan memungkinkan bank dan fintech untuk membangun hubungan jangka panjang.
Setelah ada di tempatnya, infrastruktur Enza memungkinkan penjualan silang pinjaman, tabungan, asuransi, dan layanan keuangan lainnya.
“Pembayaran adalah gerbang,” kata Kunci Andrewyang bergabung dengan Enza sebagai Direktur Eksekutif tahun lalu. “Tapi nilainya ada di data dan layanan yang dapat Anda lapis di atas.”
Strategi itu juga memainkan dinamika yang berubah antara bank dan fintech di Afrika. Selama bertahun -tahun, bank telah menyerahkan infrastruktur dan khususnya pangsa pasar UKM kepada para pemain seperti Flutterwave, Fawry, Paymob, dan Moniepoint, sekarang pengakuisisi pedagang terbesar di Nigeria. Tetapi bank masih memiliki keunggulan utama, yaitu penawaran layanan yang lebih luas dan dukungan peraturan.
“Bank telah menyadari bahwa mereka menyerah terlalu banyak untuk fintech,” kata Houston. “Kami ingin memberi mereka teknologi untuk bersaing dan memenangkannya kembali.”
Demikian pula, terlepas dari kebangkitan fintechs di seluruh Afrika, bank tetap menjadi pemain sentral, yang diatur di belakang sebagian besar agregator pembayaran. Tetapi banyak yang masih kurang memiliki visibilitas yang jelas tentang apa yang dilakukan oleh mitra agregator atau pedagang hilir mereka.
Itu salah satu fungsi Enza, para pendiri mengatakan: memberi bank lebih banyak transparansi dan kontrol atas ekosistem pembayaran mereka sehingga mereka dapat tetap patuh saat penskalaan.
Startup yang berbasis di Dubai juga memperluas opsi pembayaran yang tersedia untuk bank. Enza terintegrasi dengan skema kartu lokal seperti Verve, Afrigo, dan Meeza, di samping jaringan global seperti Visa dan MasterCard.
Ini juga terhubung dengan infrastruktur pembayaran real-time, termasuk Nigeria Nibss, Payshap Afrika Selatan, dan Instapay Mesir, serta uang seluler dan dompet telekomunikasi, sambil mendukung kode QR, fitur pembelian-now-pay-later (BNPL), dan fitur pembayaran tanpa kontak.
Memanfaatkan jaringan pendiri
Enza adalah memanfaatkan pengalaman para pendirinya selama beberapa dekade dan hubungan yang mendalam di seluruh benua untuk mengamankan kontrak dengan cepat dengan beberapa bank. Misalnya, Fekry sebelumnya menjabat sebagai Chief Commercial Officer di Emerging Markets Payments (EMP), yang diakuisisi oleh Network International, di mana ia kemudian menjadi direktur pelaksana.
Di seluruh karier mereka, tim telah bekerja dengan hampir 200 bank. Tapi kali ini, mereka mencari kualitas lebih dari kuantitas. “Kami tidak mencoba meniru skala itu,” kata Houston. “Kami menargetkan 30 hingga 40 hubungan bank berkualitas tinggi.”
Sementara perusahaan hanya memulai operasi tahun lalu, FinTech yang berbasis di Dubai telah mendapatkan lebih dari 10 juta transaksi yang dikontrak bulanan melalui kemitraan bank langsung di enam pasar Afrika, Rwanda, Nigeria, Ghana, Mesir, Uganda, dan Afrika Selatan.
Enza menagih bank berdasarkan per transaksi (“per-klik”). Volume tersebut tumbuh 35 hingga 40% bulan ke bulan dan diperkirakan akan berlipat ganda dalam dua tahun ke depan.
Perusahaan mem -bootsstrap di tahun -tahun awalnya, dengan para pendiri mendanai sendiri. Ketika mereka memutuskan untuk mengumpulkan modal luar, para pendiri mengatakan mereka tidak berbelanja kesepakatan itu secara luas.
Sebaliknya, Aljabar Ventures dan Quona Capital memimpin putaran benih $ 6 juta. “Tim kepemimpinan ENZA memiliki rekam jejak yang mengesankan untuk memulai, mengembangkan, dan keluar dari bisnis Fintech di seluruh benua,” kata Tarek Assaad, mitra pengelola di Algebra Ventures, mengapa perusahaannya mendukung Fintech yang berusia dua tahun.
Modal baru akan digunakan untuk memperluas tim dan meluncurkan produk baru untuk klien perbankannya di Afrika.
“Kami mendirikan Enza untuk memecahkan masalah infrastruktur nyata di seluruh Afrika,” kata Fekry. “Kami telah menghabiskan karier kami untuk memastikan keluarga dan komunitas kami dapat mengakses produk keuangan sebagai orang di Eropa atau AS dengan biaya rendah dan kapan saja mereka mau.”
